今天聊一下，海外資產(chǎn)配置。

其實(shí)并不是中國(guó)富豪選擇做海外資產(chǎn)配置，而是越來(lái)越多的中國(guó)富豪真的到了需要做海外資產(chǎn)配置的時(shí)候。

為什么說(shuō)中國(guó)富豪需要海外配置？

越來(lái)越多的人選擇移民、在海外置業(yè)或投資外匯，這對(duì)中國(guó)富人和中產(chǎn)階級(jí)來(lái)說(shuō)是必要的嗎？

除個(gè)別例子外，澳華君認(rèn)為有一個(gè)共同的原因：對(duì)沖國(guó)家風(fēng)險(xiǎn)，順便對(duì)沖匯率/利率/購(gòu)買力風(fēng)險(xiǎn)。

為什么這么說(shuō)？

在“正?！钡膰?guó)家里，“國(guó)家風(fēng)險(xiǎn)”綜合反映了這個(gè)國(guó)家的政府財(cái)政能力、通貨膨脹、經(jīng)濟(jì)變現(xiàn)等多個(gè)復(fù)雜因素。

最重要的是，在“正?！钡膰?guó)家里，一個(gè)人的“合法資產(chǎn)”是神圣不可侵犯的，一個(gè)人對(duì)其“合法資產(chǎn)”的自由支配也是神圣不可侵犯的。

但是，我國(guó)的特殊情況是，一個(gè)人，特別是一個(gè)高凈值的富人，根本無(wú)法確定自己的財(cái)產(chǎn)到底是不是“全部合法”的。

一個(gè)貪官的財(cái)產(chǎn)必然是黑色的，而一個(gè)工薪階層的財(cái)產(chǎn)大體上是白色的，而夾在其中企業(yè)家們呢？

他們的處境不可謂不尷尬，畢竟其創(chuàng)富過(guò)程大多是在一個(gè)模糊不清的法律環(huán)境中完成的：

有些事情，雖然合法，但其實(shí)你不能做；

而當(dāng)企業(yè)家們經(jīng)過(guò)摸爬滾打，終于躋身富豪行列了，又不免發(fā)現(xiàn)，自己陷入了另一種焦慮處境：

于是，這群人需要規(guī)避/對(duì)沖的“國(guó)家風(fēng)險(xiǎn)”之外，還多了一些元素：政治風(fēng)險(xiǎn)/法律風(fēng)險(xiǎn)/充公風(fēng)險(xiǎn)。進(jìn)行海外資產(chǎn)配置，也就不足為奇了。

海外資產(chǎn)配置最重要的不是收益，而是安全

財(cái)富管理最核心的是要做資產(chǎn)配置。

首先，資產(chǎn)配置的核心是分散風(fēng)險(xiǎn)，就是從長(zhǎng)期戰(zhàn)略角度來(lái)看不要考慮短期宏觀經(jīng)濟(jì)、匯率或股市變化。而是通過(guò)分散的不同資產(chǎn)類別去對(duì)沖掉一些風(fēng)險(xiǎn)，去實(shí)現(xiàn)整個(gè)資產(chǎn)組合的穩(wěn)健回報(bào)。

其次，做資產(chǎn)配置不是一個(gè)短期的行為，不能看到今天匯率破7才想到要配置美元資產(chǎn)，看到全球降息才想到要配置美元債券，而是應(yīng)該提前5到10年以上規(guī)劃。

因?yàn)閺耐顿Y長(zhǎng)期回報(bào)來(lái)看，通過(guò)長(zhǎng)期的資產(chǎn)配置所帶來(lái)的復(fù)利效應(yīng)是遠(yuǎn)遠(yuǎn)大于提前預(yù)判匯率走勢(shì)， 預(yù)判利率走勢(shì)， 試圖提前市場(chǎng)半拍賺取差額的， 這不是資產(chǎn)配置的正確打開(kāi)方式。

資產(chǎn)配置應(yīng)重點(diǎn)關(guān)注如何在長(zhǎng)期配置中抵抗單一風(fēng)險(xiǎn)的縮水效應(yīng)， 然后在對(duì)沖的過(guò)程中保住本金實(shí)現(xiàn)資本增值。

因此投資國(guó)外，拿我們中國(guó)人最喜歡的房產(chǎn)來(lái)說(shuō)，能有6%的收益，已經(jīng)算不錯(cuò)了。這時(shí)候，為什么還有很多富人愿意積極去進(jìn)行何種海外配置？

自然已經(jīng)不是為了所謂“海外的高收益”了，而是為了“安全”。

只要海外國(guó)家認(rèn)可我這些資產(chǎn)是合法的，那這些資產(chǎn)就板上釘釘是我的了，沒(méi)人有能力打它的主意。這起碼代表了一個(gè)方向：你的私有財(cái)產(chǎn)，就是你的了。

名人為什么移民？富人為什么換國(guó)籍？

據(jù)2018年的財(cái)富報(bào)告顯示，三分之一的超高資產(chǎn)凈值人士擁有第二護(hù)照，還有三分之一在計(jì)劃中。

總體來(lái)看，2019年世界上有大概19.8萬(wàn)名超高凈值人士，其中大約86%位于歐洲、北美、亞洲，Knight Frank預(yù)測(cè)在未來(lái)5年內(nèi)高凈值人數(shù)會(huì)增加到大概25萬(wàn)名。

換句話說(shuō)，增加的不僅僅是對(duì)第二公民身份感興趣的超富有人群的比例，而超富有人群的數(shù)量也在以同樣的速度增加。

總體來(lái)說(shuō)，全球的超高凈值人群中，持有第二公民身份和考慮辦理第二公民身份/永居的人數(shù)占比達(dá)91%！

其實(shí)，這種狀況已非一日了?，F(xiàn)在的現(xiàn)實(shí)是，但凡有點(diǎn)家產(chǎn)，官員做裸官，演員改國(guó)籍，學(xué)者最好有國(guó)外的綠卡，而民營(yíng)企業(yè)家，似乎移民成了一種潮流。

這些人為何要辦綠卡，拿外國(guó)國(guó)籍？

隨著全球化的進(jìn)一步推進(jìn)，高凈值人群的眼界也越來(lái)越寬廣，在海外投資、移民時(shí)考慮得越來(lái)越全面，思想也越來(lái)越成熟。

因此，海外身份規(guī)劃——擁有一個(gè)低稅或免稅國(guó)家的國(guó)籍已成為主流。不僅能帶來(lái)出行的便利，還能更好的進(jìn)行全球資產(chǎn)配置，實(shí)現(xiàn)財(cái)富傳承。

華爾街金融大鱷吉姆·羅杰斯曾經(jīng)在接受媒體采訪時(shí)說(shuō)過(guò)，“下一個(gè)十年，僅有一本護(hù)照是很危險(xiǎn)的，擁有第二本護(hù)照將會(huì)給你第二次存活的機(jī)會(huì)”，而且他本人及家人擁有不止一本護(hù)照。

香港首富李嘉誠(chéng)也曾在采訪中表示“有些人擁有兩三本護(hù)照并不出奇，自己的公司生意涉及50多個(gè)國(guó)家，哪個(gè)國(guó)家的護(hù)照方便，就用哪個(gè)國(guó)家的?！?/span>

正如羅杰斯所言，未來(lái)有很多不確定的因素，無(wú)論是金融、政治、軍事等都存在著很多問(wèn)題和風(fēng)險(xiǎn)，只有一本護(hù)照會(huì)讓你陷入困境；而擁有第二本護(hù)照，意味著在投資、海外市場(chǎng)拓展、開(kāi)設(shè)銀行賬戶、境外上市、全球置業(yè)、環(huán)球旅行等會(huì)有更多選擇，而更多的選擇也就意味著享有更大的自由，擁有更多的保險(xiǎn)。

海外資產(chǎn)配置第一步：第二國(guó)籍境外開(kāi)戶

海外資產(chǎn)配置的第一步，便是要開(kāi)通一個(gè)境外賬戶。而通過(guò)第二國(guó)籍境外開(kāi)戶，從根源上改變了賬戶的國(guó)籍歸屬，這才能達(dá)到在全球CRS的大環(huán)境下合理規(guī)劃財(cái)務(wù)的目的。還有下面這兩點(diǎn)優(yōu)勢(shì)：

1、合理規(guī)避CRS帶來(lái)的未來(lái)危機(jī)感

CRS核心內(nèi)容為信息交換，那么信息交換的來(lái)源是哪里？

就是當(dāng)前國(guó)籍名下所有的海外賬戶。

簡(jiǎn)單來(lái)說(shuō)，CRS是“開(kāi)戶國(guó)”與“稅務(wù)國(guó)”之間的信息交換。

那么海外賬戶所屬銀行如何判斷開(kāi)戶者的稅務(wù)國(guó)歸屬呢？即：國(guó)籍和開(kāi)戶信息。

所以如用第二國(guó)籍實(shí)現(xiàn)開(kāi)戶登記，那么就從根本上改變了CRS交換的方向，最大程度規(guī)避了CRS。

2、換一個(gè)身份，資產(chǎn)配置更輕松

最近2年，無(wú)數(shù)的外資銀行都關(guān)掉境外賬戶，同時(shí)在開(kāi)新賬戶的時(shí)候困難重重；

外匯管制越來(lái)越嚴(yán)格，即使開(kāi)好賬戶運(yùn)用也諸多不便，頻繁發(fā)生退款現(xiàn)象；

越來(lái)越多的人開(kāi)始抱怨銀行，質(zhì)疑為什么以前很方便的匯款越來(lái)越難了？

與其做無(wú)用的質(zhì)疑，不如從根源上解決——擁有一個(gè)外籍海外賬戶，監(jiān)管少更便利，直接從根源上解決問(wèn)題。